偿付能力监管新规呼之欲出 险企发债增资维持高位运行
2021-06-11 15:06

偿二代二期工程的20项监管规则发布已进入倒计时。

  “计划今年上半年发布偿二代二期工程20项监管规则。”银保监会在近日发布的保险业偿付能力监管工作情况的通报中指出。据此,预计这20项监管规则不日即将发布。 根据银保监会最新统计数据,一季度末,险企风险综合评级被评为C类和D类的险企各有4家和2家,为偿付能力不达标公司。此外,还有15家险企的综合偿付能力充足率低于150%,这些公司面临着较大的资本补充压力。为提升偿付能力充足率,今年以来,多家保险公司采取发债、股东增资等方式补充资本。同时,险企也在持续提升全面风险管理能力。

  偿付能力监管将进入新阶段

  我国保险业偿付能力监管制度即将再进入一个新阶段。2008年,原保监会颁布《保险公司偿付能力管理规定》,确立了第一套针对保险公司偿付能力的监管制度,业界称之为“偿一代”。2016年,中国风险导向的偿付能力监管体系(业界称之为“偿二代”)正式实施。目前,偿二代二期工程发布已进入倒计时。

  对于我国险企的风险管理现状,普华永道中国金融行业管理咨询合伙人周瑾在接受《证券日报》记者采访时指出,在偿二代的推动下,经过过去几年的建设,保险行业的风险管理体系已经完成了1.0建设阶段,基本达到“形似”,即根据监管要求,以“清单达标”模式基本具备相应的组织架构、制度、流程、模型工具以及系统等。但是,保险行业风险管理体系离“神至”还有一定差距,即治理层和管理层还需进一步加强对风险的认知和重视,风险文化有待全面普及与深化,风险与资本约束在险企的战略规划、产品设计、资产负债管理与资本管理等核心决策环节的作用还不够显著,总部的风险管理模型与工具在分支机构的落实执行还不够到位等。

  他强调,在资管新规的推动下,投资资产风险的穿透管理日渐成为监管合规要求和金融机构自身风控的标准。偿二代二期工程加强了对投资资产风险的穿透管理要求,既体现在偿二代第一支柱即最低资本计量的规则上,也体现在第二支柱即信用风险的组织保障及风险预警机制的规定上,这些监管要求的变化,对险资投资机构加强投资风险的识别与管理,减少信用风险踩雷事件,优化投资项目的决策选择,提升通过信用价差获得风险对价以提高收益水平的能力等方面,都将发挥重要的推动作用。

  中央财经大学金融学院教授张宁对《证券日报》记者表示,结合目前保险行业现状,要更好满足偿二代二期工程的要求,险企必须强化全面风险管理机制,同时,在经营上必须更加注重资产负债匹配管理,两端的风险都须重视。

  发债和股东增资额维持高位

  为提升偿付能力充足率水平,今年以来,多家保险公司采取发债、股东增资等方式补充资本。业内人士认为,预计未来一段时间保险公司仍有较大的资本补充需求,发债和股东增资额将继续维持在高位。

  “整体来看,偿二代二期工程对资本的要求更加严格,但各公司情况有差异,最终的影响取决于其风险管理体系的建设。”张宁表示。周瑾也指出,偿二代二期工程资本规则对偿付能力水平的影响,要基于不同公司的业务结构和资产配置的情况来分析,总体而言,业务结构合理、产品定价充分、资产负债匹配、投资风格谨慎的保险公司,其最低资本占用会较低,偿付能力充足率也会更加平稳。

  6月3日,银保监会发布信息,今年一季度末,179家保险公司平均综合偿付能力充足率为246.7%,平均核心偿付能力充足率为234%。100家保险公司风险综合评级被评为A类,72家保险公司被评为B类,4家保险公司被评为C类,2家保险公司被评为D类。此外,据记者统计,一季度末,15家险企的综合偿付能力充足率低于150%。业内人士表示,偿付能力指标吃紧的险企补充资本的压力较大,同时,风险综合评级为C和D的公司还必须全面提升风险综合管理水平。

  从增加注册资本方面来看,今年全行业增加注册资本额处在较高水平。6月2日,银保监会批准人保再保险发行20亿元资本补充债。而据《证券日报》记者统计,在此之前,今年已有9家次保险公司成功发行资本补充债,发债总额达250亿元;6家险企进行了股东增资,增加注册资本共计41.3亿元。同时,中邮人寿、长城人寿等险企还正在推进增资扩股工作,中邮人寿拟增资71.63亿元,长城人寿拟增资10亿元-50亿元。

  业内人士认为,今年险企发债和股东增资频繁与偿二代二期工程规则即将发布有一定关系,但也与险企自身业务发展策略、资本市场情况等因素有关。

  周瑾表示,保险公司纷纷通过发债或股东增资来补充资本,主要是为了支撑其业务的发展和投资规模的增加。偿二代二期工程的资本计量规则更加客观科学和反映风险实质,也更能引导保险公司匹配风险回报水平和提高资本使用效率,从而推动行业的长期健康发展模式。近年来,行业仍然保持高速增长态势,对资本的消耗将会持续增加,因此,预计下半年的险企资本补充趋势还会持续。

  在提升注册资本之外,险企普遍高度重视并提升风险管理水平。例如,建信人寿表示,其重点推进三方面工作,一是重检风险偏好体系,增加集中度风险、合规风险等,提升风险偏好精细化水平;二是研究偿二代二期工程监管规则修订内容,拟定下一步工作举措,三是制定调整客户额度授信规则,进一步提升信用风险管理能力。

 

来源: 证券日报

 声明:本站资讯系本网编辑转载加工后发布,目的在于传递更多信息。如涉及作品内容、版权和其他问题,请在30日内与本网联系,我们将在第一时间删除内容!本网站拥有对此声明的最终解释权。

在线咨询
电话咨询
微信咨询
更多精彩新闻
bannereye
火出圈的“隔离险”迎新规!销售误导、无故拒赔将依法依规追究
2月7日,中国证券报·中证金牛座记者从接近监管层人士处获悉,银保监会财险部发布了《关于规范“隔离”津贴保险业务经营有关问题的紧急通知》。银保监会财险部表示,将对发现的相关“隔离险”产品开发设计不合理、
bannereye
保险业首次以行业共识方式发布保险科技中长期规划
12月29日,中国保险行业协会(下称“保险业协会”)在北京正式发布《保险科技“十四五”发展规划》(下称“规划”)。这是保险行业首次以行业共识的方式发布保险科技领域中长期专项规划。规划由保险业协会牵头,
bannereye
新能源汽车专属保险上线 特斯拉保费翻倍?车主说法不一 险企:整体费率调整不显著
新能源汽车专属保险近期正式上线。日前,有网友展示的报价显示,新能源车险上线前后,特斯拉Model Y在同一家保险公司的报价差异巨大,保费上涨约为80%,其中机动车损失险直接翻倍,由此前的5000余元暴
bannereye
人身险行业的2021年:互联网保险、万能险被套“紧箍咒”, 代理人改革行至十字路口
说起2021年的保险市场,不少业内人士都感到“寒冷”。 来自监管对行业各项严格的规范化要求,伴随着保险公司业绩与代理人数量双双下滑,让寿险从业者感到焦虑和迷茫。针对近几年发展势头较猛的互联网保险,银保
bannereye
激活安责险“密码”
近年来,安责险在城市公共安全风险管理中较好地发挥了风险评估管控、事故预防、损失补偿功能作用,但从市场总体来看规模小、发展慢。新修订的《中华人民共和国安全生产法》从贯彻新思想新理念、健全安全生产责任体系
bannereye
惠民保:要“流量”更要“留量”
9000多万人参保、覆盖全国200多个地级市、保费规模超80亿元……2021年,城市定制型商业医疗保险——惠民保,成为当之无愧的保险业“顶流”。然而据记者调查,惠民保项目在“跑量”的市场争夺战后,未来
bannereye
告别晦涩难懂!中保协五年来首次发布人身险产品示范条款 都有哪些看点?
晦涩难懂的保险条款一直困扰着消费者,也让保险理赔和销售纠纷数量居高不下。近日,中国保险业协会就定期寿险、终身寿险以及一年期意外险示范条款公开征求意见,旨在降低保险条款复杂度,帮助消费者更好理解和选择人
bannereye
条款费率再修订 新能源车专属车险呼之欲出
一位行业观察人士建议,保险公司应依据自身历史经营数据,对新能源车定价模型进行重新评估和完善,重点从车种、使用性质、车价、车龄、品牌、电池制造商等维度制定差异化定价策略及核保规则,并定期实施回溯及动态调
bannereye
保险能避债?别被忽悠了
人身保险金具有“避债功能”?都是空谈!继江苏、浙江等地明确对属于被执行人的人身保险金可以被强制执行后,又一地对此进行了明确。近期,上海高级人民法院与8家保险机构达成《关于建立被执行人人身保险产品财产利
bannereye
可选产品超千种 “银发族”投保仍艰难 万亿老年保险市场发展困局怎么破?
在美国硅谷工作的张可想为国内生活的父母购买一款健康保险,但进展并不顺利。“我爸妈这个年纪(61岁)买重疾险,保费非常高,和我自己存钱没有区别。并且因为我妈妈的血糖偏高导致很多公司拒保。” “一些小保险
bannereye
火出圈的“隔离险”迎新规!销售误导、无故拒赔将依法依规追究
2月7日,中国证券报·中证金牛座记者从接近监管层人士处获悉,银保监会财险部发布了《关于规范“隔离”津贴保险业务经营有关问题的紧急通知》。银保监会财险部表示,将对发现的相关“隔离险”产品开发设计不合理、
bannereye
保险业首次以行业共识方式发布保险科技中长期规划
12月29日,中国保险行业协会(下称“保险业协会”)在北京正式发布《保险科技“十四五”发展规划》(下称“规划”)。这是保险行业首次以行业共识的方式发布保险科技领域中长期专项规划。规划由保险业协会牵头,
bannereye
新能源汽车专属保险上线 特斯拉保费翻倍?车主说法不一 险企:整体费率调整不显著
新能源汽车专属保险近期正式上线。日前,有网友展示的报价显示,新能源车险上线前后,特斯拉Model Y在同一家保险公司的报价差异巨大,保费上涨约为80%,其中机动车损失险直接翻倍,由此前的5000余元暴
bannereye
人身险行业的2021年:互联网保险、万能险被套“紧箍咒”, 代理人改革行至十字路口
说起2021年的保险市场,不少业内人士都感到“寒冷”。 来自监管对行业各项严格的规范化要求,伴随着保险公司业绩与代理人数量双双下滑,让寿险从业者感到焦虑和迷茫。针对近几年发展势头较猛的互联网保险,银保
bannereye
激活安责险“密码”
近年来,安责险在城市公共安全风险管理中较好地发挥了风险评估管控、事故预防、损失补偿功能作用,但从市场总体来看规模小、发展慢。新修订的《中华人民共和国安全生产法》从贯彻新思想新理念、健全安全生产责任体系
bannereye
惠民保:要“流量”更要“留量”
9000多万人参保、覆盖全国200多个地级市、保费规模超80亿元……2021年,城市定制型商业医疗保险——惠民保,成为当之无愧的保险业“顶流”。然而据记者调查,惠民保项目在“跑量”的市场争夺战后,未来
bannereye
告别晦涩难懂!中保协五年来首次发布人身险产品示范条款 都有哪些看点?
晦涩难懂的保险条款一直困扰着消费者,也让保险理赔和销售纠纷数量居高不下。近日,中国保险业协会就定期寿险、终身寿险以及一年期意外险示范条款公开征求意见,旨在降低保险条款复杂度,帮助消费者更好理解和选择人
bannereye
条款费率再修订 新能源车专属车险呼之欲出
一位行业观察人士建议,保险公司应依据自身历史经营数据,对新能源车定价模型进行重新评估和完善,重点从车种、使用性质、车价、车龄、品牌、电池制造商等维度制定差异化定价策略及核保规则,并定期实施回溯及动态调
bannereye
保险能避债?别被忽悠了
人身保险金具有“避债功能”?都是空谈!继江苏、浙江等地明确对属于被执行人的人身保险金可以被强制执行后,又一地对此进行了明确。近期,上海高级人民法院与8家保险机构达成《关于建立被执行人人身保险产品财产利
bannereye
可选产品超千种 “银发族”投保仍艰难 万亿老年保险市场发展困局怎么破?
在美国硅谷工作的张可想为国内生活的父母购买一款健康保险,但进展并不顺利。“我爸妈这个年纪(61岁)买重疾险,保费非常高,和我自己存钱没有区别。并且因为我妈妈的血糖偏高导致很多公司拒保。” “一些小保险
logo
康康ODS是北京中瑞恒安科贸有限公司创立的国内专业一站式科技保险服务平台,致力于以信息技术促进金融科技产业变革,为企业提供全方位风险管理方案。
Copyright © 2018-2024 北京中瑞恒安科贸有限公司地址:北京市朝阳区新华国际广场A座10层1006室京ICP备2021017562号-1